ความสัมพันธ์ระหว่างปัจจัยเศรษฐกิจมหภาคกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย

ศิริวรรณ สมนึก; ปัณฑา โกกอง

กรุณาใช้ตัวระบุนี้เพื่ออ้างอิงหรือเชื่อมต่อรายการนี้: https://buuir.buu.ac.th/xmlui/handle/1234567890/1994

ระเบียนเมทาดาทาแบบเต็ม

ฟิลด์ DC	ค่า	ภาษา
dc.contributor.author	ศิริวรรณ สมนึก	th
dc.contributor.author	ปัณฑา โกกอง	th
dc.contributor.other	มหาวิทยาลัยบูรพา. คณะมนุษยศาสตร์และสังคมศาสตร์
dc.date.accessioned	2019-03-25T09:10:03Z
dc.date.available	2019-03-25T09:10:03Z
dc.date.issued	2559
dc.identifier.uri	http://dspace.lib.buu.ac.th/xmlui/handle/1234567890/1994
dc.description.abstract	ในงานวิจัยนี้ มีวัตถุประสงค์เพื่อทดสอบการเคลื่อนไหวในระยะยาวของผลตอบแทนหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยกับปัจจัยเศรษฐกิจมหภาค ได้แก่ อัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคาร ปริมาณเงินตามความหมายกว้าง ดัชนีดาวโจนส์ของประเทศสหรัฐอเมริกา ดัชนีนิเคอิ ของประเทศญี่ปุ่น ดัชนีเซี่ยงไฮ้คอมโพสิตของประเทศจีน ดัชนีสเตรทไทม์ของประเทศสิงคโปร์ ดัชนีจาการ์ตาคอมโพสิตของประเทศอินโดนีเซีย ดัชนีค่าเงินบาทที่แท้จริง ดัชนีราคาผู้บริโภค และราคาทองคำ โดยอาศัยข้อมูลอนุกรมเวลารายเดือนตั้งแต่มกราคม พ.ศ. 2548 ถึง ธันวาคม พ.ศ. 2558 และนำข้อมูลมาทดสอบความสัมพันธ์ในเชิงดุลยภาพระยะยาวด้วยการทดสอบโคอินทิเกรชั่น และประมาณค่าความสัมพันธ์ในเชิงดุลยภาพระยะยาวด้วยแบบจำลอง Autoregressive Distributrd Lag (ARDL) ซึ่งเป็นแบบจำลอง ที่ใช้ในการประมาณค่าความสัมพันธ์ระยะยาวระหว่างตัวแปรต่างๆได้ ซึ่งจากการทดสอบพบว่า ในระยะยาว อัตราดอกเบี้ยระหว่างธนาคาร ปริมาณเงินตามความหมายกว้าง ดัชนีสเตรทไทม์ และดัชนีจาการ์ตา มีความสัมพันธ์ในทิศทางเดียวกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์ ส่วนดัชนีค่าเงิน บาทที่แท้จริง ดัชนีเซี่ยงไฮ้คอมโพสิต ดัชนีราคา ผู้บริโภค และราคาทองคำ มีความสัมพันธ์ ในทิศทางตรงข้ามกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์ ขณะที่ในระยะสั้น พบว่าดัชนีจาการ์ตามีความสัมพันธ์ในทิสทางเดียวกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์ ส่วนราคาทองคำมีความสัมพันธ์ในทิศทาง ตรงข้ามกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์	th_TH
dc.description.sponsorship	ได้รับทุนสนับสนุนจากงบประมาณเงินรายได้ ภาควิชาเศรษฐศาสตร์ คณะมนุษยศาสตร์และสังคมศาสตร์ มหาวิทยาลัยบูรพา 2559	en
dc.language.iso	th	th_TH
dc.publisher	คณะมนุษยศาสตร์และสังคมศาสตร์ มหาวิทยาลัยบูรพา	th_TH
dc.subject	ปัจจัยเศรษฐกิจมหภาค ARDL	th_TH
dc.subject	ผลตอบแทนหลักทรัพย์	th_TH
dc.title	ความสัมพันธ์ระหว่างปัจจัยเศรษฐกิจมหภาคกับผลตอบแทนของหลักทรัพย์ในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย	th_TH
dc.title.alternative	The relationship between macroeconomic factors and returns in Thailand stock exchange	en
dc.type	Research
dc.year	2559
dc.description.abstractalternative	This paper examines the long run dynamics of stock returns and macroeconomic factors which included interbank rate, broad money, Dow Jones index (New York), Nikkei index (Japan), Straits Times index (Singapore), JSX composite (Indonesia), real effective exchange rate, consumer price index, and gold price. The empirical investigation employed on monthly data from January 2005 to November 2015. Analyze the long-run relationship between them with The Autoregressive Distributed Lag (ARDL). The result suggested that in long run, it revealed positive relationship was founded among stock return and interbank rate, broad money, Straits Times index (Sigapore), JSX composite (Indonesia). On the contrary, the negative relationship was founded among stock return and real effective exchange Rate, JSX composite (Indonesia), consumer price index, and gold price. In the short run, it expressed positive relationship between stock return and JSX composite (Indonesia) and negative relationship with gold prices.	en
ปรากฏในกลุ่มข้อมูล:	รายงานการวิจัย (Research Reports)

แฟ้มในรายการข้อมูลนี้:

แฟ้ม	ขนาด	รูปแบบ
2566_095.pdf	3.67 MB	Adobe PDF	ดู/เปิด

แสดงระเบียนรายการแบบย่อ

รายการทั้งหมดในระบบคิดีได้รับการคุ้มครองลิขสิทธิ์ มีการสงวนสิทธิ์เว้นแต่ที่ระบุไว้เป็นอื่น